Roth IRAs: Investir e negociar e não fazer.
Mais de 19 milhões de famílias nos EUA têm Roth Individual Retirement Accounts (IRAs), que representaram US $ 505 bilhões em ativos de aposentadoria no final de 2013, de acordo com o Investment Company Institute. Os veículos de poupança de aposentadoria são financiados com dólares após impostos, o que significa que as distribuições são isentas de impostos.
Introduzido na década de 1990, o Roth IRA é o irmão mais novo para as contas individuais de aposentadoria individual (IRAs), que são financiadas com dólares pré-impostos e as distribuições são tributadas como. Eles são populares com os trabalhadores independentes, e uma parte dos impostos pagos na distribuição pode ser dedutível dependendo da renda do contribuinte.
IRAs tradicionais são mais populares, mas Roth IRAs é o crescimento mais rápido entre os diferentes tipos de IRAs. O número de famílias que possuem Roth IRAs aumentou em média 5,3% ao ano entre 2000 e 2013, em comparação com uma taxa de crescimento de 1,3% para IRAs tradicionais. (Para leitura relacionada, veja: Você pode emprestar de um Roth IRA?)
Embora existam algumas exceções, você pode manter praticamente qualquer investimento nesta conta de aposentadoria cada vez mais popular. Ações, títulos, fundos de investimento, fundos do mercado monetário, fundos negociados em bolsa (ETFs) e anuidades estão entre as opções. (Para leitura relacionada, veja: Roth vs. IRA tradicional: o que é certo para você?)
Roth IRAs, em média, inclui três diferentes tipos de investimentos por conta, dados do Investment Company Institute revelam. Sem surpresa, os fundos de investimento são o investimento mais comum em Roth IRAs por uma ampla margem. Eles representam 62% dos investimentos e incluem fundos próprios, títulos e fundos equilibrados. Os fundos de investimento de capital são os mais populares, de longe, constituindo mais da metade (52%) dos fundos de investimento em Roth IRAs, enquanto os fundos de obrigações e os fundos equilibrados são de 27% cada. (Para leitura relacionada, veja: os ETFs eventualmente substituirão fundos mútuos?)
As ações individuais são a segunda mais comum, representando 31% dos investimentos da Roth IRA, seguidos de anuidades, tanto fixas quanto variáveis, (22%) e fundos do mercado monetário (18%). (Para mais, veja: posso comprar ETFs para o meu Roth IRA?)
As obrigações individuais e os títulos de poupança dos EUA, enquanto isso, representam 15%, e os ETFs representam 9% dos investimentos realizados em Roth IRAs. (Para leitura relacionada, veja: 5 coisas que você precisa saber sobre os fundos do índice.)
Há poucos investimentos que você não tem permissão para segurar em Roth IRAs. São proibidos colecionáveis, incluindo arte, tapetes, metais, antiguidades, gemas, selos, moedas, bebidas alcoólicas, como vinhos finos e outras propriedades pessoais tangíveis que o Internal Revenue Service considere como colecionáveis. No entanto, há algumas exceções para algumas moedas feitas de metais preciosos. (Para leitura relacionada, veja: 5 Investimentos que você não pode manter em um IRA ou Plano qualificado.)
Algumas transações e posições não são permitidas em Roth IRAs. O IRS não permite que você investir em seu Roth IRA com dinheiro emprestado. Como resultado, o investimento em margem é proibido em Roth IRAs ao contrário de uma conta de corretagem sem aposentadoria onde contas de margem são permitidas. (Para leitura relacionada, veja: Evitando 'Transações Proibidas' em seu IRA.)
As contas de margem são contas de corretagem que permitem aos investidores emprestar dinheiro de sua corretora para comprar títulos. O corretor cobra o interesse do investidor e os títulos são usados como garantia. Como a margem é alavancagem, os ganhos ou perdas de títulos comprados na margem são aumentados. (Para leitura relacionada, veja: Posso guardar vários IRAs?)
Certas estratégias de negociação e contratos exigem contas de margem. Isso inclui, alguns contratos de opções, por exemplo, que exigem empréstimos na margem. Você também não pode curtir ações em Roth IRAs. A venda a descoberto ocorre quando um investidor empresta na margem uma aposta em ações de que seu preço irá diminuir. Um lucro é feito quando o investidor compra o estoque a um preço mais baixo. (Para mais, consulte: Posso usar minhas economias Roth IRA para comprar minha primeira casa?)
Roth e IRAs tradicionais são uma maneira para os investidores economizar e investir longo prazo para a aposentadoria com benefícios fiscais, não obter um lucro rápido. Comprar e negociar na margem é arriscado e não para o investidor novato ou cotidiano. (Para leitura relacionada, veja: Quais são os Riscos Associados a um Roth IRA?)
Roth IRAs é o crescimento mais rápido entre os diferentes tipos de IRAs, e alguns acreditam que pagar o imposto até a frente oferece uma vantagem sobre o pagamento de impostos sobre distribuições, como nos IRAs regulares. Roth IRAs permite investir em uma ampla gama de produtos de investimento, embora existam algumas exceções. Verifique com a sua corretora para ver o que tem em oferta. (Para leitura relacionada, veja: Tutorial Roth IRA.)
Escolhendo investimentos para o seu IRA.
Saiba mais sobre opções e estratégias para investir para combinar seu estágio de vida, sua personalidade e seus objetivos de aposentadoria.
Os benefícios de investir suas economias de IRA.
Você está salvando em um IRA. Parabéns! Você deu um passo importante no caminho para uma aposentadoria confortável. Mas para a maioria das pessoas, isso não é suficiente. O próximo passo é investir suas economias no crescimento de longo prazo. E a história mostra que a melhor maneira de fazer isso a longo prazo - e superar a inflação - é investir em ações.
Claro, os preços das ações podem ter maiores elevações de preços do que títulos ou caixa. Mas, em média, em períodos de longo prazo, os estoques superaram de forma dramática os títulos e o caixa. De 1926 a 2016, as ações retornaram uma média de 10% ao ano, contra 5,4% para títulos e 3,5% para investimentos de curto prazo. Se você tivesse investido US $ 100 em ações em 1926, valeria US $ 587.000, contra 11.800 dólares se você tivesse investido em títulos e US $ 2.300 em instrumentos de curto prazo. 1.
Ainda está tímido? Lembre-se, se você tiver uma década ou mais até a aposentadoria, você poderá superar a volatilidade do mercado, desde que você continue a economizar e a investir. De fato, os recuos do mercado, quando os preços são baixos, são frequentemente os melhores momentos para investir para o potencial de crescimento a longo prazo. Portanto, considere seu horizonte de tempo e estômago para o risco, e coloque seus dólares de IRA para trabalhar para o seu futuro.
Que $ 100 valeriam sobre a história da bolsa de valores.
Suas escolhas de investimento IRA.
Os IRAs permitem que você escolha de títulos individuais, como ações, títulos, certificados de depósito (CD), fundos negociados em bolsa (ETFs) ou uma opção de "único fundo". Mas antes de decidir quais os investimentos a escolher, você deve considerar como você deseja gerenciá-los: você pode se apoiar na experiência de um profissional ou fazer o trabalho sozinho.
Não há tempo suficiente, conhecimento ou interesse para construir e gerenciar um mix de ativos? Considere uma conta gerenciada ou solução de fundo único.
Trabalharemos com você para conhecer suas metas e como você deseja trabalhar conosco e, em seguida, propor e gerenciar uma estratégia em torno do que é mais importante para você.
Os Fidelity Freedom ® Funds são estratégias de investimento de fundos únicos que podem ajudar a eliminar a adivinhação na construção e manutenção de um portfólio de aposentadoria baseado na idade.
Interessado em escolher e gerenciar seus próprios investimentos? Você pode escolher títulos individuais para construir seu próprio portfólio.
Considerações para ajudar você a escolher investimentos.
Que tipo de investidor é você?
Não há uma maneira certa de se aproximar do investimento - apenas o caminho certo para você. Você pode ser um investidor de DIY ou como trabalhar com um profissional. E suas preferências podem mudar ao longo do tempo como você faz. A chave é entender suas próprias necessidades e metas de investimento para que você possa fazer as escolhas certas e ter mais confiança sobre seu futuro financeiro.
Qual o risco de estômago?
Quando você precisa do seu dinheiro?
Abra e financie sua conta.
Gerar idéias de investimento.
Veja o que recomendamos.
Pronto para começar?
Tenha em mente que o investimento envolve risco. O valor de seu investimento flutuará ao longo do tempo e você poderá ganhar ou perder dinheiro.
Fidelity Portfolio Advisory Service ® é um serviço da Strategic Advisers, Inc., um conselheiro de investimento registrado e uma empresa da Fidelity Investments. Este serviço oferece gerenciamento de dinheiro discricionário por uma taxa.
Permaneça conectado.
Escolha um IRA para abrir.
Os IRAs da Fidelity não apresentam taxas anuais, baixas taxas de negociação e recursos de negociação como ferramentas e pesquisas para o investidor autônomo.
Rollover IRA.
Com especialistas para guiá-lo, ajudamos a facilitar sua rolagem.
Obter livre de impostos * potencial de crescimento e retiradas.
IRA tradicional.
O crescimento diferido de impostos pode ajudar as economias a crescer mais rapidamente.
Uma distribuição de um Roth IRA é isenta de impostos e isenção de penalidade, desde que o requisito de envelhecimento de cinco anos tenha sido satisfeito e uma das seguintes condições: idade de 59½, incapacidade, compra de casa pela primeira vez qualificada ou morte.
Fundos mútuos.
Os fundos mútuos são uma forma prática e econômica de construir uma carteira diversificada de ações, títulos ou investimentos de curto prazo.
As anuidades (classificados como diferidos ou rendimentos) podem ajudá-lo a aumentar as poupanças, a proteger as suas poupanças ou a garantir * rendimentos para toda a vida.
As garantias estão sujeitas à capacidade de pagamento de reclamações da companhia de seguros emissora.
Obrigações e títulos do Tesouro dos EUA.
Os investimentos de renda fixa geralmente pagam um retorno em um cronograma fixo, embora o valor dos pagamentos possa variar.
Os fundos negociados em bolsa (ETFs) são uma opção de investimento popular. Eles são semelhantes aos fundos mútuos, mas ao comércio ao longo do dia.
CDs com seguro FDIC.
Certificados de depósito, ou CDs, são investimentos de renda fixa que geralmente pagam uma taxa de juros definida por um período de tempo fixo.
As ações oferecem o maior potencial de crescimento. Se você está economizando para algo a alguns anos de distância, é provável que você enfrente as recessões no mercado de ações.
Regras para negociação de ações em uma conta IRA.
Certas regras aplicam-se aos IRAs que não fazem parte do investimento pós-imposto.
Hemera Technologies / AbleStock / Getty Images.
Mais artigos.
O principal benefício da negociação usando sua conta de aposentadoria individual, ou IRA, é que seus ganhos não precisam ser relatados em seus impostos. Por outro lado, as contas de corretagem do IRA têm restrições contra o uso de estratégias e táticas que muitos comerciantes usam para aumentar os lucros. Adapte suas estratégias de negociação às restrições que acompanham uma conta de corretagem da IRA.
Regras da conta de caixa.
As regras fiscais relativas aos IRAs não permitem investimentos usando dinheiro emprestado. Como resultado, uma conta de corretagem da IRA é uma conta de caixa. O outro tipo de conta de corretagem é uma conta de margem, que permite aos comerciantes emprestar uma parcela do custo de ações sob a forma de empréstimos de margem. Algumas estratégias de negociação de ações exigem a alavancagem fornecida por uma conta de margem para gerar lucros aceitáveis. Esses tipos de estratégias provavelmente não funcionarão em uma conta IRA única para negociação de caixa.
No Selling Short.
Os comerciantes lucram com a queda das ações vendendo ações curtas e comprando-as novamente a um preço mais baixo; isso é chamado de venda curta. A venda curta só pode ser realizada em uma conta de margem, portanto, negociar através de um IRA elimina a opção de curto prazo de estoque. Os mercados têm períodos de aumento de valor e outros momentos em que a maioria das ações está indo para baixo; para não poder vender curto em um mercado descendente, limitaria a negociação ativa de ações através de uma conta IRA.
Nenhuma equitação livre.
Um estoque comercial leva três dias úteis para se tornar oficial ou "liquidar". Quando você vende ações, o dinheiro não é oficialmente em sua conta até a data de liquidação três dias depois. Você pode comprar ações com dinheiro não resolvido, mas se você vender essa ação antes do comércio original se instalar, você é culpado de violar o Regulamento T do Conselho da Reserva Federal, comumente chamado de equitação livre, no dinheiro que ainda não é seu. Não é permitido andar livre em dinheiro ou em contas IRA. O resultado da regra de condução gratuita é que você não pode negociar efetivamente prazo curto prazo - menos de três dias - em uma conta IRA.
Não Day Trading.
Uma estratégia regular de day trading - compra e venda de ações durante o mesmo dia de mercado - só pode ser realizada em uma conta de corretagem designada como uma conta de negociação dia padrão. Uma conta de tradutor de dia padrão funciona sob um conjunto diferente de regras de margem do que uma conta de corretagem normal. Uma conta de negociação do dia deve ser uma conta de margem, e uma vez que um IRA não pode ser uma conta de margem, nenhuma negociação no dia é permitida no seu IRA.
Pense sobre as opções.
A classificação da conta de caixa sem a alavancagem de uma conta de margem torna difícil negociar com sucesso ações em um IRA. No entanto, as contas do IRA podem ser aprovadas para a negociação de opções de compra de ações. As opções podem ser usadas para alavancar os preços das ações e estabelecer estratégias para lucrar com os mercados em crescimento ou em queda. Se você quiser usar seu IRA como uma conta de negociação ativa, as opções irão facilitar isso.
Referências (3)
Créditos fotográficos.
Hemera Technologies / AbleStock / Getty Images.
Sobre o autor.
Tim Plaehn escreveu artigos e blogs financeiros, de investimento e de negociação desde 2007. Seu trabalho apareceu on-line na Seeking Alpha, Marketwatch e vários outros sites. Plaehn tem um diploma de bacharelado em matemática da Academia da Força Aérea dos EUA.
Artigos recomendados.
Artigos relacionados.
Gratuito: Money-Sense E-newsletter.
Cada semana, o boletim eletrônico da Zack abordará temas como aposentadoria, poupança, empréstimos, hipotecas, estratégias fiscais e de investimento, e muito mais.
Escolhas do editor.
Tópicos de tendência.
Zacks Research é relatado em:
Zacks Investment Research.
é um BBB A + Rated.
Logo BBB (Better Business Bureau)
Direitos autorais e cópia; Zacks Investment Research.
No centro de tudo o que fazemos é um forte compromisso com pesquisas independentes e compartilhando suas descobertas lucrativas com os investidores. Essa dedicação para dar aos investidores uma vantagem comercial levou à criação do nosso comprovado sistema de classificação de estoque Zacks Rank. Desde 1986, quase triplicou o S & amp; P 500 com um ganho médio de + 26% ao ano. Esses retornos cobrem um período de 1986-2011 e foram examinados e comprovados por Baker Tilly, uma empresa de contabilidade independente.
Visite o desempenho para obter informações sobre os números de desempenho exibidos acima.
Os dados da NYSE e da AMEX são pelo menos 20 minutos atrasados. Os dados do NASDAQ são demorados pelo menos 15 minutos.
Opções de negociação dentro de um ira
Com base em pesquisas que levam as pessoas a Six Figure Investing, estas são as principais questões de investimento que as pessoas perguntam sobre IRAs. Para obter respostas definitivas para questões fiscais em suas circunstâncias específicas, consulte um profissional de impostos.
Por que trocar um IRA? Porque permite que você adie ou evite impostos sobre dividendos e ganhos de capital - todos os seus lucros podem ser reinvestidos sem impostos.
Posso negociar no meu IRA? Normalmente, não há restrições de comerciantes de dia padrão em IRAs que tenham um valor de mais de US $ 25.000. No entanto, a negociação freqüente de uma conta de caixa (típica para IRAs) pode levar a violações da regra de liquidação comercial de 3 dias. A menos que você esteja negociando apenas uma pequena porcentagem do saldo da sua conta, você irá rapidamente encontrar problemas de liquidação. Se você infringir essas regras, você receberá "avisos / violações" de "liberdade de condução" ou de "boa fé" (violações do Regulamento T da SEC), o que causará restrições na sua conta. Consulte "Negociando um IRA e evitando free-riding" para obter mais informações. Existe uma maneira fácil de evitar "equitação livre" na minha conta IRA? Compre somente quando tiver "fundos liquidados" suficientes em sua conta (geralmente visíveis em seus saldos on-line) para cobrir a compra. Interactive Brokers e TD Ameritrade têm características de margem limitada para evitar restrições da data de liquidação - eles renunciam essencialmente ao período de liquidação de 3 dias.
Posso comprar ações na margem no meu IRA? Não, se você está tentando obter alavancagem. Enquanto alguns corretores oferecem IRAs com margem limitada, essa capacidade só existe para gerenciar estratégias de opções e evitar problemas de liquidação de caixa. Posso vender ações curtas em um IRA? Não, mas você pode comprar produtos Exchange Traded (ETPs) inversos como SDS (-2X S & amp; P 500) ou SH (-1X S & amp; P 500). Com opções, muitas vezes você pode replicar uma posição curta - comprando coloca ou espalha com o lado curto no fundo do dinheiro. Posso comprar ETF / ETNs alavancados ou inversos como SSO (2X S & amp; P500) no meu IRA? A maioria dos corretores permite isso. Você pode ter que assinar uma renúncia ou ser qualificado primeiro. Posso comprar volatilidade ETNs / ETFs como VXX, UVXY e XIV no meu IRA? A maioria dos corretores permite isso. Você pode ter que assinar uma renúncia ou ser qualificado primeiro Posso usar uma ordem de perda de parada na minha conta IRA? Sim, mas para ações / ETPs, você deve esperar 3 dias após sua compra para colocá-lo no lugar se você usou fundos não liquidados para a compra. Caso contrário, você corre o risco de violar as regras de condução livre da SEC se a perda de stop for desencadeada. Veja esta postagem para obter mais informações.
Posso trocar opções na minha conta IRA? Você precisa ser qualificado e permitir que os negócios variem entre corretores, mas sim, você pode - exceto para vender chamadas ou colocações nuas - a categoria de maior risco. O que acontece se as opções no meu IRA forem atribuídas? A atribuição de opções pode ser um problema se não for coberta por dinheiro ou compensado por outras posições em sua conta (por exemplo, estoque no caso de uma chamada coberta ou opção de compensação). Por exemplo, se o lado curto de seu spread vertical for atribuído quando o subjacente for ex-dividendo, sua conta ficará aquém da quantidade equivalente da situação subjacente - não sustentável para uma conta IRA. Você deve cobrir o curto rapidamente, mas a menos que você tenha liquido liquidado suficiente em sua conta, você pode obter uma violação de "livre passeio" (consulte Negociação em um IRA e evitando a circulação livre). Uma chamada para seu corretor se esta situação ocorrer seria uma boa idéia. Pode ser possível neste caso aguardar um dia antes de cobrir e evitar a violação. A atribuição de opções desequilibrada também pode acontecer quando as opções em um spread expiram com uma perna no dinheiro e o outro OTM. Opções liquidadas em dinheiro (por exemplo, SPX, VIX) não têm esse problema. Veja Opções de estratégias em sua conta IRA para obter mais informações. As opções de índice são agradáveis porque geralmente são opções de estilo europeu que podem ser atribuídas antes da expiração - evitando totalmente o problema, no entanto, pode haver algumas restrições sobre elas quando usadas para criar spreads com diferentes datas de validade. Posso vender coloca no meu IRA? Você pode vender colocações garantidas em dinheiro no seu IRA se você tiver aprovação para esse nível de negociação de opções de seu corretor e você tiver dinheiro suficiente em sua conta para comprar o montante necessário do título subjacente (100 ações por opção) se suas atribuições forem atribuídas . Uma alternativa é abrir propagação em que o preço de percurso longo da perna está bem abaixo da perna curta. Essa abordagem não significa muito dinheiro e permite ordens limitadas no menor incremento possível (e..g, um cêntimo para ações).
Posso cancelar uma perda de negociação no meu IRA em meus impostos? Em geral, não. Somente se você liquidou a conta e sua distribuição foi menor que o valor que você contribuiu. Claro, o inverso também é verdade; você não precisa pagar impostos sobre os ganhos. O IRS sempre parece ter exceções, portanto, verifique com seu assessor de impostos se você tiver dúvidas. Meus dividendos ou ganhos de capital serão tributados no meu IRA? Não, impostos sobre dividendos e ganhos de capital são diferidos (tradicionais) ou evitados (Roth) em um IRA. Posso cancelar comissões em meus negócios dentro do meu IRA? Não, a isenção de impostos corta as duas formas. Não há como extrair despesas como comissões ou taxas de administração.
O Credit Cube oferece aplicativos on-line e acesso a empréstimos em parcelas.
Posts Relacionados.
Existe algum corretor que lhe permita pagar as taxas de transação para negociações de fora do IRA?
Oi, David, não conheço casos específicos em que os corretores apoiem isso. Eu sei que em um momento eu tinha comissionado negócios gratuitos com a Schwab quando eu estava em uma porcentagem de arranjo de gerenciamento de ativos com eles. Todas as taxas foram pagas com a minha conta tributável.
Olá Vance, existem regras de lavagem se eu estiver negociando ESTIMTICAMENTE na minha conta IRA. Se eu vender uma ação em uma perda e comprar o mesmo estoque dentro de 30 dias na mesma conta IRA. Eu sei que a regra se aplica se você vender com uma perda com sua conta regular e se virar e comprar o mesmo estoque no IRA. E vice versa. Mas eu só negociei meu IRA neste caso. Obrigado.
Meu entendimento é que as regras de lavagem não se aplicariam dentro de um IRA. Eu não acho que existe até a noção de base para investimentos padrão (por exemplo, ações / títulos) que são realizadas dentro de um IRA.
Oi, você pode comprar um estoque no meu Ira e vendê-lo em minha ação pessoal. O estoque está atualmente debaixo d'água.
A minha compreensão é que apenas dinheiro pode ser transferido dentro ou fora de um IRA. Caso contrário, todos estariam fazendo isso # 8230;
Os contratos de futuros normalmente não têm negociação diária ou restrições de equitação gratuitas em contas não-IRA.
Se eu troco com uma corretora que permite que uma conta IRA negocie futuros (como a TD Ameritrade). A negociação de futuros (e as opções de futuros) tem negociação diária ou restrições de equitação grátis em uma conta IRA? (Conta da IRA da margem limitada TD Ameritrade)
Fiquei triste ao ver que os Interactive Brokers já não permitem o comércio de futuros em suas contas do IRA. Um representante técnico me disse isso hoje, e eu encontrei no seu site: ibkb. interactivebrokers / node / 188.
Que pena. O site diz que as opções em futuros também não são permitidas, embora minha conta IB ainda as tenha.
Usando futuros de tesouraria de 10 anos, eu planejo proteger contra taxas de juros crescentes para uma hipoteca enquanto eu comprar uma casa. Vou comprar compras fora do dinheiro para manter a quantidade de dinheiro amarrada. O custo dos 100 contratos seria de cerca de US $ 4.000.
Estou à procura de uma corretora onde posso abrir um IRA e colocar um contrato de futuros de taxas fixas por um preço razoável. Só estou antecipando dois ou quatro negócios dependendo de quanto tempo me leva a encontrar uma casa.
O problema é que as comissões nas principais casas de corretagem são bastante escandalosas ao comprar futuros de baixo custo fora do dinheiro. E-Trade e TD Ameritrade são de US $ 2 a US $ 3 / tempos de contrato dois negócios =
Eu procurei efutures, que cobra operações de futuros de taxa fixa muito razoável, mas para um IRA eles exigem uma empresa fiduciária que cobra US $ 350 por ano de manutenção. Eu planejo transferir o IRA de volta para a Vanguard depois que eu terminar com este hedge, em algum momento nos próximos meses.
Alguém sabe de uma empresa apropriada para lidar com isso?
Eu não tenho nenhuma experiência direta, mas você pode tentar Interactive Brokers ou ThinkorSwim para ver se eles têm um acordo melhor.
Obrigado. Com bastante graça, encontrei corretores interativos pouco antes do seu comentário! Pelo que eu poderia dizer, quando olhei para o ThinkorSwim, eles eram apenas uma plataforma para o TD Ameritrade. As comissões de futuros do TD Amertirade não são competitivas para grandes lotes.
Uau, depois da minha curta experiência com Interactive Brokers, definitivamente nunca mais as consideraria novamente. Se eu tivesse lido o que fizeram aos negociadores de opções de futuros do IRA há um mês, bloqueando propositadamente todas as opções de negociação sem aviso prévio ou por uma semana (veja o link abaixo), nunca teria aberto uma conta com eles. Então, recebi uma introdução grosseira aos seus requisitos aparentemente absurdos de compra em dinheiro para comprar opções para abrir, o que, acredito, é uma compra completamente livre de risco além do risco de perda do custo do próprio contrato. Eles queriam que eu tivesse $ 20.000 em dinheiro na conta para comprar US $ 2.000 no valor do mercado de tesouraria para abrir. O CME me disse que não existe tal requisito de troca que eles façam isso.
Isenção de responsabilidade: O que eu estou prestes a escrever NÃO constitui conselho fiscal e não deve ser interpretado como tal. Procure um profissional de impostos qualificado sobre o seguinte.
A WASH SALE tem a ver com a venda de uma garantia com prejuízo e, em seguida, re-comprar a mesma segurança ou segurança substancialmente similar dentro de 30 dias. Isso só importa em uma conta tributável porque um indivíduo poderia vender uma ação em uma perda e recompra (colhendo um crédito tributário por perdas em um investimento de curto prazo ou uma dedução fiscal por perdas em um investimento de longo prazo). O IRS examina isso como apenas um método de perda de colheita # 8221; enquanto tentando substancialmente manter a exposição ao investimento.
Um IRA fornece cobertura ou adiamento de ganhos tributáveis, mas também abaixa perdas com o benefício de amortização. Com um Roth IRA, entendo que você pode fechá-lo completamente, se a conta completa estiver perdida e escreva-a no Schedule A & # 8211; novamente, isso não é um conselho fiscal.
AVISO DE RESPONSABILIDADE: O seguinte NÃO constitui conselho fiscal ou jurídico. Procure assistência profissional qualificada para sua situação pessoal e possíveis mudanças legais.
Pode ser possível pagar as taxas anuais do IRA com fundos FORNECIDOS da própria conta (cheque separado ou o que quer que seja) e, portanto, cancelar a despesa como uma DESPESA DE INVESTIMENTO que aplicaria o mesmo às coisas que você pode usar para FINES DE INVESTIMENTO & # 8211; uma assinatura do Wall Street Journal, da revista Money, da Forbes, de uma parte de um computador ao negociar, talvez uma parte do seu acesso à Internet. Muitas coisas, mas buscam um CPA ou advogado fiscal em tais assuntos.
Verdade. Você pode vender opções cobertas contra o estoque e melhorar sua posição. Eu tive um sul para mim, e essa é a minha estratégia. Até agora, está trabalhando para gerar renda e, assim, reduzir meu custo de exploração sobre o que de outra forma foi um pouco de um fracasso. Eu continuo segurando porque a empresa deve ser quebrada e as partes valem mais do que a soma. : - /
Liguei para o TD Ameritrade e perguntei sobre a regra T + 3 e, se houvesse alguma maneira de contê-la com IRAs. Eles me disseram que não havia nenhuma maneira em torno das restrições do governo. Estou faltando alguma coisa aqui?
Eu recomendaria chamar de volta e perguntar sobre suas contas de margem para IRAs. Você pode chamar sua atenção para tdameritrade / retail-en_us / resources / pdf / AMTD845.pdf Poderia ser você acabou de encontrar uma pessoa de suporte desconhecida. Poderia ajudar a descrever a sequência comercial específica que você tem em mente. Por exemplo, na minha opinião, é uma grande diferença entre aguardar o produto de uma venda em um IRA para se tornar o "caixa liquidado" # 8221; vs tentando comprar algo na conta IRA que não é financiado a esse nível na promessa de que o dinheiro está chegando.
Eu conversei com alguém com maior conhecimento hoje no TD Ameritrade. O agente me disse que eles podem me oferecer uma margem de 50% na minha conta IRA, que só se aplica aos fundos que aguardam liquidação. Eu perguntei qual era a taxa de juros sobre esse dinheiro e eles disseram que não havia nenhum interesse a ser pago, pois na verdade não vou pedir empréstimos empresariais, uma vez que está cobrindo apenas fundos não resolvidos. Eu tenho um SEP IRA e ele disse que funciona para todos os tipos de IRA. Então, acho que a resposta é sim, isso pode ser feito, mas você precisa saber para pedir isso. Provavelmente um subconjunto extremamente pequeno de detentores de IRA que se importaria muito com isso, por isso é tão obscuro.
Oi Roy, muito obrigado por publicar os resultados da sua chamada. A informação útil é. Se você estiver fazendo uma troca de dia ou de swing, esse recurso seria útil.
Ouvi dizer que o onipresente governo socialista planeja proibir as opções de negociação nas contas do IRA. Alguém sabe sobre isso?
Você pode vender chamadas cobertas dentro de um IRA e ter os prémios depositados em uma conta diferente?
Posso negociar os spreads de crédito de opções no meu IRA?
Oi Dennis, eu duvido muito disso. Se for possível, pode contar como uma retirada tributável.
Depende do corretor, e eles mudam ao longo do tempo, e em detalhes. A Fidelity faz, o Schwab atualmente só oferece suporte a opções não indexadas, o OptionsXpress doesn & # 8217; t permite que o calendário se espalha.
Você é um pouco incorreto no que diz respeito a Naked Puts.
TD Ameritrade (ThinkorSwim) permite o seguinte em IRAs:
Opções de Nível 2. O que basicamente significa que todas as opções definidas pelo risco se espalham e chamadas cobertas.
Eles permitem que Naked Puts (mas não chamadas nulas). Observe que o requisito de capital em um Naked Put será equivalente ao preço das ações até mesmo. Portanto, não há alavancagem real lá. Basicamente o mesmo requisito de capital de uma Chamada Coberta.
Eles também permitem negociação de futuros em um IRA, mas não opções em Futuros. O requisito mínimo para trocar Futuros no IRA é de US $ 25k.
As regras de negociação do dia do padrão não se aplicam aos Negócios Futuros.
Sim - TD Ameritrade permite.
Está vendendo futuros nus - opções diferentes? Se o cliente é um cidadão dos EUA, credenciado / qualificado, que afirma ter ouvido que é possível vender estrangulamentos em futuros de índice.
Quais são as conseqüências fiscais das ações negociadas em uma conta IRA?
IRAs oferecem alguns benefícios fiscais agradáveis. Aqui é um olhar para eles, bem como algumas consequências em potencial.
Aproveitar os benefícios fiscais de um IRA é importante para tirar o máximo proveito disso.
Este artigo foi atualizado em 17 de maio de 2016.
Se você está economizando para a aposentadoria - e você deveria estar - uma das melhores ferramentas à sua disposição é o acordo de aposentadoria individual, ou IRA. Esses tipos de contas oferecem uma série de benefícios fiscais para o dinheiro que você economiza para a aposentadoria. No entanto, juntamente com os benefícios, existem algumas consequências fiscais que você deve estar ciente.
Tipos de IRAs e os benefícios fiscais.
Contribua até $ 5,500 (até $ 6,500 se tiver 50 anos ou mais) para sua aposentadoria em 2016. Os ganhos de capital são isentos de impostos na maioria dos casos. Os dividendos recebidos no IRA são isentos de impostos na maioria dos casos. As distribuições tomadas antes da aposentadoria são consideradas receita tributável na maioria dos casos, e também avaliou uma penalidade de distribuição antecipada.
Veja como eles diferem:
As distribuições tradicionais do IRA na aposentadoria são taxadas como renda regular, enquanto as distribuições do Roth IRA são completamente isentas de impostos. As contribuições tradicionais do IRA podem ser dedutíveis do seu rendimento tributável no ano da contribuição, enquanto as contribuições do Roth IRA nunca são dedutíveis. As contribuições Roth IRA são limitadas, com base na sua renda bruta ajustada, enquanto as contribuições tradicionais do IRA não são.
Nós também temos uma ótima razão se você quiser saber mais sobre qual o IRA é certo para você,
Benefícios fiscais e consequências para a maioria dos estoques em IRAs.
Se você comprar um estoque por US $ 1.000 e vendê-lo por US $ 2.000, é um lucro de US $ 1.000. Em uma conta tributável, isso seria adicionado ao seu rendimento para o ano. Se você mantiver o estoque por menos de um ano, esse é um ganho de curto prazo, então você pagaria imposto de renda sobre esse $ 1.000 na mesma taxa que todo o seu outro rendimento regular, como seu salário no trabalho. Essa taxa é quase sempre maior do que a taxa de imposto sobre os ganhos de capital de longo prazo de 15% (ou 20% para os ganhadores de renda muito alta), se você mantiveram as ações por mais de um ano antes da venda.
Em resumo, você evitaria impostos de pelo menos US $ 150 nesse lucro de US $ 1.000 se mantivesse esses compartilhamentos em um IRA.
Do outro lado da moeda estão as perdas fiscais. Quando você vende ações com prejuízo em uma conta tributável, você pode deduzir as perdas contra seus ganhos, e mesmo contra sua renda regular até um limite. Se você vende um estoque dentro de um IRA em uma perda, você não obtém esse benefício.
Uma categoria de ações com conseqüências fiscais para IRAs.
Esses tipos de investimentos tipicamente pagam grandes dividendos devido a regras fiscais especiais que eliminam ou reduzem muito os impostos que estas entidades pagam. Esta estratégia os torna investimentos atraentes, mas também significa que as consequências fiscais são transferidas para o investidor. No caso deste grupo seleto de ações, geralmente resulta em UBTI, ou renda tributável comercial não relacionada.
E quando você detém ações deste tipo em uma conta com vantagem fiscal como um IRA, isso pode significar que seu IRA está sujeito a pagar a UBTI. De acordo com as regras atuais do IRS, se o seu IRA ganhar mais de US $ 1.000 no UBTI total em um ano fiscal, você deve pagar o imposto de renda sobre esses ganhos. A maioria das pessoas, portanto, tendem a evitar manter esses tipos de investimentos dentro de um IRA. E, embora não devesse descartar todos os investimentos potenciais desse tipo, o custo dos impostos pode impedir que esses investimentos sejam a melhor opção para o seu IRA.
Este artigo faz parte do Centro de Conhecimento de The Motley Fool's, que foi criado com base na sabedoria coletada de uma fantástica comunidade de investidores. Adoramos ouvir suas perguntas, pensamentos e opiniões sobre o Centro de Conhecimento em geral ou sobre esta página em particular. Sua contribuição nos ajudará a ajudar o mundo a investir, melhor! Entre em contato com o knowledgecenterfool. Obrigado - e toca!
Experimente gratuitamente qualquer um dos nossos serviços de boletim Foolish durante 30 dias. Nossos tolos podem não ter todas as mesmas opiniões, mas todos acreditamos que, considerando uma diversidade de insights, nos torna melhores investidores. O Motley Fool tem uma política de divulgação.
Opções de negociação dentro de um ira
Tanto quanto possível, tento trocar minhas contas do IRA - para adiar impostos, é claro. É um pouco mais intuitivo fazer atividades mais especulativas em uma conta de aposentadoria, mas essa abordagem apóia meus objetivos:
Conseguir bons retornos Com riscos razoáveis, ao mesmo tempo em que agrava o crescimento.
Se o seu dinheiro estiver nas contas Roth, melhor ainda, mas a maioria das pessoas interessadas em negociar seus IRAs está restrita aos IRAs tradicionais.
Existem restrições sobre quais trades você pode fazer em uma conta IRA. Por exemplo, você pode poupar um estoque em uma conta IRA, mas as restrições de opções diminuíram ao longo dos anos, e as inovações de mercado como os ETFs curtos (por exemplo, SH, SDS) efetivamente contornaram algumas das restrições mais onerosas. Os corretores variam consideravelmente no que eles permitem nas contas IRA, por isso vale a pena perguntar. A Fidelity, por exemplo, me permite fazer alguns tipos de opções de equidade se espalhar, enquanto Schwab não. Chamadas cobertas e colocações protetoras em posições longas estão amplamente disponíveis dentro dos IRAs. Interactive Brokers e TD Ameritrade renunciam ao requisito de liquidação de 3 dias em negociações em IRAs, então, se você planeja fazer negócios freqüentes, eles definitivamente valem a pena olhar.
Para obter um tratamento mais geral sobre a negociação em IRA, veja "Top 15 Questions about trading in IRAs". # 8221; O resto deste post tratará de andar livre e como evitá-lo.
Geralmente, o software do seu corretor irá bloqueá-lo se você tentar fazer algo que não está permitido em uma conta IRA, mas há pelo menos uma área que é particularmente difícil de evitar & # 8220; free riding & # 8221 ;, formalmente uma violação da Regulamentação T da SEC. A circulação livre ocorre quando você entra e sai de uma posição usando fundos de uma transação anterior sem aguardar o período de liquidação exigido para a venda anterior - 3 dias para ações. Três dias parece uma eternidade, mas as regras de liquidação pré-datam os computadores, e os corretores não querem manter seu dinheiro três dias depois de venderem um estoque. Eles não estão pressionando para mudar as regras.
Um exemplo de equitação livre seria se, em uma conta em dinheiro (sem margem) ou IRA, você use todo o dinheiro liquidado em dinheiro na conta para comprar ações, vender todas as ações, comprar ações novamente e depois vendê-la antes da O período de liquidação de 3 dias decorreu para a venda inicial.
Normalmente, o software do seu corretor irá avisá-lo se você estiver perto de andar livre (por exemplo, com uma venda rápida, comprar uma seqüência), mas as advertências geralmente são enigmáticas e fáceis de perder, juntamente com todas as outras informações associadas a um comércio. Em caso de dúvida, é sempre uma boa idéia ligar para o seu corretor.
A regra de condução gratuita destina-se a evitar que as pessoas especulem sem realmente colocar dinheiro. Se o cenário out-in-out acima fosse permitido, o investidor nunca teria que dar a seu corretor qualquer dinheiro - porque eles estariam fora de todas as suas posições antes do período de liquidação de 3 dias era sobre-efetivamente vender uma ação antes de terem pago por isso. Normalmente, a equitação livre pode ser evitada através da negociação em uma conta de margem. Não me segure aos detalhes reais, mas eu suspeito que o corretor colete juros durante a negociação rápida / de saída em uma conta de margem. Mas as contas do IRA não suportam contas de margem padrão, porque os empréstimos não são permitidos neles, então você deve ter o cuidado de evitar o comércio livre, ou encontrar um corretor como Interactive Brokers ou TD Ameritrade que renuncie ao requisito de 3 dias.
Uma vez que você entenda a intenção, não é muito difícil evitar as restrições comerciais do dia a dia, mas o que é um pouco complicado é a possibilidade de eventos fora de seu controle direto - por exemplo, pedidos de parada de perda ou atribuições de opções. As opções com políticas de exercícios de estilo americano (a maioria das opções de equidade) podem ser atribuídas pelo proprietário da opção, no vencimento ou a qualquer momento antes. Então, se você fez uma venda rápida, compre uma transação e planeje se sentar apertado até o período de liquidação terminar (o que eu acredito que é totalmente aceitável sob as regras de equitação grátis), você deve ter muito cuidado se sua posição incluir opções curtas (por exemplo, cobertas chamadas) ou parar pedidos de perda. As opções dentro do dinheiro certamente serão chamadas no vencimento e, se a sua posição for ex-dividendo, suas chamadas dentro do dinheiro poderão ser atribuídas na noite anterior à data do ex-dividendo.
Se você violar as regras de comércio livre, não é o fim do mundo. As penas iniciais provavelmente incluirão não permitir que você compre com fundos não liquidados, mas eu tenho certeza de que as ofensas repetidas são uma má idéia.
Muitas vezes, são muitas vezes opções de chamadas curtas, por isso, geralmente, uso apenas os fundos que estão marcados com o caixa # 8201; ou # 8220; dinheiro disponível para retirar & # 8221; - dessa maneira eu não tenho preocupações sobre a equitação livre.
Posts Relacionados.
As regras de equitação gratuitas são apenas parte do desenvolvimento da rubrica institucional para frustrar a pessoa aavregae de fazer o que Wall Street faz dia após dia. Não há absolutamente nenhuma razão para a regra neste dia e idade, porque as transações podem ser resolvidas em segundos. Ironicamente, se é uma conta marginal, é O. K., o que é precisamente contrário à boa política, o que deve incentivar uma conta de caixa equilibrada para o investidor médio. Este é basicamente um erva flutuante de interesse.
As regras de equitação grátis são apenas parte do desenvolvimento da rubrica institucional para frustrar a pessoa média de fazer o que Wall Street faz dia após dia. Não há absolutamente nenhuma razão para a regra neste dia e idade, porque as transações podem ser resolvidas em segundos. Ironicamente, se é uma conta marginal, é O. K., o que é precisamente contrário à boa política, o que deve incentivar uma conta de caixa equilibrada para o investidor médio. Este é basicamente um erva flutuante de interesse.
Eu sou um daqueles idiotas que ignoraram todo o comércio na sua conta IRA # 8221; até eu ter que pagar impostos sobre os meus lucros um ano e # 8230; nunca comentei esse erro novamente.
Obrigado pela postagem. Mais pessoas precisam ouvir esse conselho.
Eu acredito que o T + 3 é baseado na BUY que se estabelece não na VENDA. A razão pela qual não é a venda é porque a compra subseqüente ganhou também não se conformar com T + 3 e # 8230; então a VENDA e depois COMPRA não é o problema & # 8230; É o INICIONAL COMPRAR sendo inesgotável porque você está vendendo algo que você ainda não tem e depois virar e usar o produto de uma COMPRA instável para trocar.
Eu concordo que o T + 3 é baseado na data de compra se não houver fundos liquidados disponíveis na conta no momento da compra inicial. No entanto, em um IRA eu pensaria que uma compra inicial, onde você tem que entregar dinheiro para seu corretor é uma situação relativamente rara, dado as restrições de contribuições para IRAs. Eu acho que é mais provável que as pessoas tenham problemas com seqüências rápidas de compra e venda, onde os fundos liquidados estão na conta para a compra inicial, mas uma rápida sequência de venda / compra corre o risco de violação de boa fé / free-riding se a segunda compra for vendida novamente antes dos 3 dias necessários para que os rendimentos da 1ª venda se tornem fundos liquidados. Minha postagem não é clara nisso. Obrigado pelo seu comentário, eu repetirei minha postagem em breve para incorporar seu cenário e espero que seja mais claro em geral. Não é fácil com este assunto ...
Interactive Brokers, possivelmente TD Ameritrade, e possivelmente algumas outras corretoras oferecem margem limitada e # 8221; contas de aposentadoria (incluindo Roth 401k & # 8217; s no caso do TD Ameritrade, se eu entender corretamente). Estas são essencialmente contas sem margem, mas a diferença importante é que você pode vender títulos, mesmo que o dinheiro usado para comprá-los ainda esteja em # 8220; dinheiro não liquidado e # 8221; sem uma violação de boa fé. & # 8221;
Por exemplo, se você descobriu que um estoque aumentará brevemente no preço em poucas horas e depois deixará cair, mas você não terá o estoque em sua conta de retirada para aproveitar isso, você pode vender alguns de seus mais estoques estáveis na conta de aposentadoria, compre o estoque brevemente quente e, em seguida, venda o estoque brevemente quente quando o preço aumentou. A margem limitada & # 8220; & # 8221; O recurso faz a diferença na venda final. Sem a margem limitada & # 8201; capacidade, essa venda final iria incorrer em uma violação de boa fé do regulamento T (em violação da regra de & # 8220; T + 3 & # 8221;). Se você tiver mais de 3 GFV & # 8217; s em um ano, você pode restringir-se a comprar apenas com dinheiro resolvido por 90 dias. Na Fidelity, pelo menos, me dizem que essa restrição se aplica a todas as contas detidas pelo mesmo proprietário.
Oi Adam, obrigado pela informação. Eu poderia ver esse recurso também pode ser útil se uma transação inesperada ocorreu (por exemplo, atribuição de opção).
Tendo a margem limitada & # 8220; & # 8221; IRA é a razão pela qual me mudei para a TD Ameritrade. Ter que se preocupar com incorrer em violação de fé é ridículo, não há necessidade de isso além de tornar mais difícil para você trocar. Todo o usuário está procurando os estoques de compra / venda sempre que quiser com o dinheiro que ele realmente possui na conta.
Violações de boa-fé e a regra T + 3 devem morrer uma morte horrível. Fiquei certo de que Fidelity estava ciente de que essa era a razão pela qual eu estava tirando meu dinheiro deles.
Interactive Brokers e TD oferecem IRAs Margináveis que permitem superar essa estranha regra T + 3.
Novo FINRA 4210 (f) (2) (N) (ii) p 153 diz que nenhum calendário de opções de índice / diagonais em contas de caixa (IRA) já não são considerados mais cobertos. Mesmo que você sempre possa vender o mês de volta, ele não pode ser & # 8220; exercido & # 8221; até a expiração. Então, se o caca atinge o fã (evento de cisne preto), você precisa cobrir tudo com dinheiro. Os ETFs funcionam, mas com aumento substancial da comissão (10x ou mais devido ao multiplicador). Faz com que o vega trate duro nos IRAs (adicionando spreads baseados em tempo para verticais para hedge), o que é difícil no ambiente VIX baixo de hoje.
Oi Positionater, Obrigado pela atualização / referência. A restrição parece um pouco ridícula, mas com o exercício europeu, os preços das opções em um ambiente extremo podem sair do whack.
Como isso se aplica se a margem curta de um spread de crédito for exercida antecipadamente, mas o valor da ação é maior que o saldo da sua conta? ou seja, uma chamada de margem. Você ainda está protegido pela longa perna da propagação, mas isso poderia ser uma violação?
Sim, este é o problema clássico. A conta IRA agora é curta, o estoque que o corretor deve cobrir dentro de alguns dias. A única maneira de fechar é comprar o estoque, mas não o saldo da conta suficiente para cobri-lo. O corretor pode dar um trabalho ao redor, definitivamente vale a pena chamá-los o mais rápido possível. Uma boa característica dos índices estabelecidos em dinheiro é que eles não têm esse problema.
Eu sou apenas tímido de US $ 25k no IRA w / Fidelity herdado e isso é EXACTAMENTE a mesma razão pela qual eu estou mudando para TD Ameritrade, uma vez que eu alcanço alguns dólares acima de $ 25k & # 8211; Um IRA normal pode ter margem limitada, Fidelity me disse ... mas um IRA herdado não recebe nada! Besteira.
Tanto quanto possível, tento trocar minhas contas do IRA - para adiar impostos, é claro. É um pouco mais intuitivo fazer atividades mais especulativas em uma conta de aposentadoria, mas essa abordagem apóia meus objetivos:
Conseguir bons retornos Com riscos razoáveis, ao mesmo tempo em que agrava o crescimento.
Se o seu dinheiro estiver nas contas Roth, melhor ainda, mas a maioria das pessoas interessadas em negociar seus IRAs está restrita aos IRAs tradicionais.
Existem restrições sobre quais trades você pode fazer em uma conta IRA. Por exemplo, você pode poupar um estoque em uma conta IRA, mas as restrições de opções diminuíram ao longo dos anos, e as inovações de mercado como os ETFs curtos (por exemplo, SH, SDS) efetivamente contornaram algumas das restrições mais onerosas. Os corretores variam consideravelmente no que eles permitem nas contas IRA, por isso vale a pena perguntar. A Fidelity, por exemplo, me permite fazer alguns tipos de opções de equidade se espalhar, enquanto Schwab não. Chamadas cobertas e colocações protetoras em posições longas estão amplamente disponíveis dentro dos IRAs. Interactive Brokers e TD Ameritrade renunciam ao requisito de liquidação de 3 dias em negociações em IRAs, então, se você planeja fazer negócios freqüentes, eles definitivamente valem a pena olhar.
Para obter um tratamento mais geral sobre a negociação em IRA, veja "Top 15 Questions about trading in IRAs". # 8221; O resto deste post tratará de andar livre e como evitá-lo.
Geralmente, o software do seu corretor irá bloqueá-lo se você tentar fazer algo que não está permitido em uma conta IRA, mas há pelo menos uma área que é particularmente difícil de evitar & # 8220; free riding & # 8221 ;, formalmente uma violação da Regulamentação T da SEC. A circulação livre ocorre quando você entra e sai de uma posição usando fundos de uma transação anterior sem aguardar o período de liquidação exigido para a venda anterior - 3 dias para ações. Três dias parece uma eternidade, mas as regras de liquidação pré-datam os computadores, e os corretores não querem manter seu dinheiro três dias depois de venderem um estoque. Eles não estão pressionando para mudar as regras.
Um exemplo de equitação livre seria se, em uma conta em dinheiro (sem margem) ou IRA, você use todo o dinheiro liquidado em dinheiro na conta para comprar ações, vender todas as ações, comprar ações novamente e depois vendê-la antes da O período de liquidação de 3 dias decorreu para a venda inicial.
Normalmente, o software do seu corretor irá avisá-lo se você estiver perto de andar livre (por exemplo, com uma venda rápida, comprar uma seqüência), mas as advertências geralmente são enigmáticas e fáceis de perder, juntamente com todas as outras informações associadas a um comércio. Em caso de dúvida, é sempre uma boa idéia ligar para o seu corretor.
A regra de condução gratuita destina-se a evitar que as pessoas especulem sem realmente colocar dinheiro. Se o cenário out-in-out acima fosse permitido, o investidor nunca teria que dar a seu corretor qualquer dinheiro - porque eles estariam fora de todas as suas posições antes do período de liquidação de 3 dias era sobre-efetivamente vender uma ação antes de terem pago por isso. Normalmente, a equitação livre pode ser evitada através da negociação em uma conta de margem. Não me segure aos detalhes reais, mas eu suspeito que o corretor colete juros durante a negociação rápida / de saída em uma conta de margem. Mas as contas do IRA não suportam contas de margem padrão, porque os empréstimos não são permitidos neles, então você deve ter o cuidado de evitar o comércio livre, ou encontrar um corretor como Interactive Brokers ou TD Ameritrade que renuncie ao requisito de 3 dias.
Uma vez que você entenda a intenção, não é muito difícil evitar as restrições comerciais do dia a dia, mas o que é um pouco complicado é a possibilidade de eventos fora de seu controle direto - por exemplo, pedidos de parada de perda ou atribuições de opções. As opções com políticas de exercícios de estilo americano (a maioria das opções de equidade) podem ser atribuídas pelo proprietário da opção, no vencimento ou a qualquer momento antes. Então, se você fez uma venda rápida, compre uma transação e planeje se sentar apertado até o período de liquidação terminar (o que eu acredito que é totalmente aceitável sob as regras de equitação grátis), você deve ter muito cuidado se sua posição incluir opções curtas (por exemplo, cobertas chamadas) ou parar pedidos de perda. As opções dentro do dinheiro certamente serão chamadas no vencimento e, se a sua posição for ex-dividendo, suas chamadas dentro do dinheiro poderão ser atribuídas na noite anterior à data do ex-dividendo.
Se você violar as regras de comércio livre, não é o fim do mundo. As penas iniciais provavelmente incluirão não permitir que você compre com fundos não liquidados, mas eu tenho certeza de que as ofensas repetidas são uma má idéia.
Muitas vezes, são muitas vezes opções de chamadas curtas, por isso, geralmente, uso apenas os fundos que estão marcados com o caixa # 8201; ou # 8220; dinheiro disponível para retirar & # 8221; - dessa maneira eu não tenho preocupações sobre a equitação livre.
Posts Relacionados.
As regras de equitação gratuitas são apenas parte do desenvolvimento da rubrica institucional para frustrar a pessoa aavregae de fazer o que Wall Street faz dia após dia. Não há absolutamente nenhuma razão para a regra neste dia e idade, porque as transações podem ser resolvidas em segundos. Ironicamente, se é uma conta marginal, é O. K., o que é precisamente contrário à boa política, o que deve incentivar uma conta de caixa equilibrada para o investidor médio. Este é basicamente um erva flutuante de interesse.
As regras de equitação grátis são apenas parte do desenvolvimento da rubrica institucional para frustrar a pessoa média de fazer o que Wall Street faz dia após dia. Não há absolutamente nenhuma razão para a regra neste dia e idade, porque as transações podem ser resolvidas em segundos. Ironicamente, se é uma conta marginal, é O. K., o que é precisamente contrário à boa política, o que deve incentivar uma conta de caixa equilibrada para o investidor médio. Este é basicamente um erva flutuante de interesse.
Eu sou um daqueles idiotas que ignoraram todo o comércio na sua conta IRA # 8221; até eu ter que pagar impostos sobre os meus lucros um ano e # 8230; nunca comentei esse erro novamente.
Obrigado pela postagem. Mais pessoas precisam ouvir esse conselho.
Eu acredito que o T + 3 é baseado na BUY que se estabelece não na VENDA. A razão pela qual não é a venda é porque a compra subseqüente ganhou também não se conformar com T + 3 e # 8230; então a VENDA e depois COMPRA não é o problema & # 8230; É o INICIONAL COMPRAR sendo inesgotável porque você está vendendo algo que você ainda não tem e depois virar e usar o produto de uma COMPRA instável para trocar.
Eu concordo que o T + 3 é baseado na data de compra se não houver fundos liquidados disponíveis na conta no momento da compra inicial. No entanto, em um IRA eu pensaria que uma compra inicial, onde você tem que entregar dinheiro para seu corretor é uma situação relativamente rara, dado as restrições de contribuições para IRAs. Eu acho que é mais provável que as pessoas tenham problemas com seqüências rápidas de compra e venda, onde os fundos liquidados estão na conta para a compra inicial, mas uma rápida sequência de venda / compra corre o risco de violação de boa fé / free-riding se a segunda compra for vendida novamente antes dos 3 dias necessários para que os rendimentos da 1ª venda se tornem fundos liquidados. Minha postagem não é clara nisso. Obrigado pelo seu comentário, eu repetirei minha postagem em breve para incorporar seu cenário e espero que seja mais claro em geral. Não é fácil com este assunto ...
Interactive Brokers, possivelmente TD Ameritrade, e possivelmente algumas outras corretoras oferecem margem limitada e # 8221; contas de aposentadoria (incluindo Roth 401k & # 8217; s no caso do TD Ameritrade, se eu entender corretamente). Estas são essencialmente contas sem margem, mas a diferença importante é que você pode vender títulos, mesmo que o dinheiro usado para comprá-los ainda esteja em # 8220; dinheiro não liquidado e # 8221; sem uma violação de boa fé. & # 8221;
Por exemplo, se você descobriu que um estoque aumentará brevemente no preço em poucas horas e depois deixará cair, mas você não terá o estoque em sua conta de retirada para aproveitar isso, você pode vender alguns de seus mais estoques estáveis na conta de aposentadoria, compre o estoque brevemente quente e, em seguida, venda o estoque brevemente quente quando o preço aumentou. A margem limitada & # 8220; & # 8221; O recurso faz a diferença na venda final. Sem a margem limitada & # 8201; capacidade, essa venda final iria incorrer em uma violação de boa fé do regulamento T (em violação da regra de & # 8220; T + 3 & # 8221;). Se você tiver mais de 3 GFV & # 8217; s em um ano, você pode restringir-se a comprar apenas com dinheiro resolvido por 90 dias. Na Fidelity, pelo menos, me dizem que essa restrição se aplica a todas as contas detidas pelo mesmo proprietário.
Oi Adam, obrigado pela informação. Eu poderia ver esse recurso também pode ser útil se uma transação inesperada ocorreu (por exemplo, atribuição de opção).
Tendo a margem limitada & # 8220; & # 8221; IRA é a razão pela qual me mudei para a TD Ameritrade. Ter que se preocupar com incorrer em violação de fé é ridículo, não há necessidade de isso além de tornar mais difícil para você trocar. Todo o usuário está procurando os estoques de compra / venda sempre que quiser com o dinheiro que ele realmente possui na conta.
Violações de boa-fé e a regra T + 3 devem morrer uma morte horrível. Fiquei certo de que Fidelity estava ciente de que essa era a razão pela qual eu estava tirando meu dinheiro deles.
Interactive Brokers e TD oferecem IRAs Margináveis que permitem superar essa estranha regra T + 3.
Novo FINRA 4210 (f) (2) (N) (ii) p 153 diz que nenhum calendário de opções de índice / diagonais em contas de caixa (IRA) já não são considerados mais cobertos. Mesmo que você sempre possa vender o mês de volta, ele não pode ser & # 8220; exercido & # 8221; até a expiração. Então, se o caca atinge o fã (evento de cisne preto), você precisa cobrir tudo com dinheiro. Os ETFs funcionam, mas com aumento substancial da comissão (10x ou mais devido ao multiplicador). Faz com que o vega trate duro nos IRAs (adicionando spreads baseados em tempo para verticais para hedge), o que é difícil no ambiente VIX baixo de hoje.
Oi Positionater, Obrigado pela atualização / referência. A restrição parece um pouco ridícula, mas com o exercício europeu, os preços das opções em um ambiente extremo podem sair do whack.
Como isso se aplica se a margem curta de um spread de crédito for exercida antecipadamente, mas o valor da ação é maior que o saldo da sua conta? ou seja, uma chamada de margem. Você ainda está protegido pela longa perna da propagação, mas isso poderia ser uma violação?
Sim, este é o problema clássico. A conta IRA agora é curta, o estoque que o corretor deve cobrir dentro de alguns dias. A única maneira de fechar é comprar o estoque, mas não o saldo da conta suficiente para cobri-lo. O corretor pode dar um trabalho ao redor, definitivamente vale a pena chamá-los o mais rápido possível. Uma boa característica dos índices estabelecidos em dinheiro é que eles não têm esse problema.
Eu sou apenas tímido de US $ 25k no IRA w / Fidelity herdado e isso é EXACTAMENTE a mesma razão pela qual eu estou mudando para TD Ameritrade, uma vez que eu alcanço alguns dólares acima de $ 25k & # 8211; Um IRA normal pode ter margem limitada, Fidelity me disse ... mas um IRA herdado não recebe nada! Besteira.
Комментариев нет:
Отправить комментарий